Újra népszerűvé tenné a garantált életbiztosításokat a Magyar Nemzeti Bank (MNB) nemrég bejelentett intézkedésével. A jegybank megnövelte a hagyományos életbiztosításoknál adható garantált kamat maximumát, amely a rendszeres díjas biztosításoknál 4 százalék, az egyszeri díjasoknál (legfeljebb ötéves tartamnál) 7 százalék lett.

Ez csak a minimum, ha magasabb hozamot érnek el a vagyonkezelők, az életbiztosítási szerződési feltételek szerint általában az ügyfeleket illeti az efölötti további hozam döntő része is. Az euró alapú életbiztosításoknál is emelhető a garantált kamat évi 0,6 százalékról 1,5 százalékra.

Magyarországon egyelőre a unit linked életbiztosítások a népszerűbbek, 2022 harmadik negyedévének végén mindössze 193 ezer vegyes életbiztosítási szerződést tartott nyilván az MNB, befektetési egységhez kötött (unit linked) biztosítás viszont 618,5 ezer volt ugyanekkor. A díjbevétel is mintegy két és félszer annyi a unit linked termékeknél, mint a hagyományos vegyes életbiztosításoknál (előbbinél tavaly 9 hónap alatt 205 milliárd, utóbbinál nem egészen 85 milliárd forint folyt be). A biztosítástechnikai tartalékban is hasonlóak az arányok, a vegyes életbiztosításoké tavaly szeptember végén alig 724 milliárd forint volt, míg a unit linked alapokban 1615 milliárd forintnyi befektetést tartottak nyilván.

A hazai rendszeres díjas, technikai kamatlábbal rendelkező életbiztosítási szerződések száma 2022 augusztusában mintegy 302 ezer volt (ezen belül a legnagyobb arányban a 10 éves, illetve a 20 éves lejáratot meghaladó szerződések szerepeltek). E szerződések állománydíja együttesen megközelítette a 37,5 milliárd forintot.

A unit linked biztosításoknál részvényekbe fektető eszközalapokat is választhatnak az ügyfelek, így magasabb hozamot érhetnek el, de a kockázatuk is nagyobb. A vegyes életbiztosításoknál erre nincs mód, a kedvezményezettek biztosan megkapják a biztosítási összeget a lejáratkor, de lehetséges, hogy a lejáratkor szerényebb hozammal kell beérniük.

A jelenlegi inflációs környezetben a vegyes életbiztosítások a korábbi garantálható technikai kamat, ami forint alapú életbiztosításoknál évi 1,8 százalék volt, az 5 évnél nem hosszabb tartamú egyszeri díjas szerződéseknél pedig 4 százalék, nem lehetett már vonzó az ügyfelek számára, holott sok ügyfélnek jobban megfeleltek volna az alacsonyabb kockázatú, kiszámíthatóbb biztosítások.

A biztosítók örülnek, de nem várnak nagy ugrást

Az egyik vezető hazai életbiztosító, az NN számos termékét érinti a változás, tervezik is a szóban forgó termékek áttekintését és esetleges módosítását – közölte a pénzügyi intézmény a Bank360.hu-val. A biztosítónál fontosnak tartják, hogy a magasabb várható hozam mellett az ügyfelek a saját kockázatvállalási hajlandóságukat, élethelyzetüket felmérve válasszanak biztosítást, emiatt sokaknak a hagyományos életbiztosítás jobb választás lehet a unit linkednél.

A Generalinál jelenleg nem tervezik a termékek módosítását az MNB új rendeletének hatására. Van a biztosítónak garantált terméke, a Generali MyPlan klasszikus nyugdíjbiztosítás, amely azt vállalja, hogy a szerződés teljes tartama alatt az alapbiztosítás díjtartalékát még szélsőségesen kedvezőtlen befektetési környezet esetén sem fogja csökkenteni, magyarán az utolsó hatályos kötvényen szereplő biztosítási összeget kifizeti a szerződés lejárati időpontjában. A Generali szakértői szerint ugyanakkor az elmúlt évek gyakorlata alapján a biztosítási piacon jelentős változást nem fog eredményezni a garantált technikai kamat módosítása.