Szeretne azonnal értesülni a legfontosabb hírekről?
Az értesítések bekapcsolásához kattintson a "Kérem" gombra!
Az értesítés funkció az alábbi böngészőkben érhető el: Chrome 61+, Firefox 57+, Safari 10.1+
Köszönjük, hogy feliratkozott!
Hoppá!
Valami hiba történt a feliratkozás során, az oldal frissítése után kérjük próbálja meg újra a fejlécben található csengő ikonnal.
Már feliratkozott!
A böngészőjében az értesítés funkció le van tiltva!
Ha értesítéseket szeretne, kérjük engedélyezze a böngésző beállításai között, majd az oldal frissítése után kérjük próbálja meg újra a fejlécben található csengő ikonnal.
[{"available":true,"c_guid":"9bd6373b-3a0f-40fd-8a55-074a1defe027","c_author":"MTI","category":"itthon","description":"Több mint hétmillió forintnyi adózatlan cigaretta volt nála, amikor a pénzügyőrök felfigyeltek rá, megpróbált meglépni, de nem járt sikerrel.","shortLead":"Több mint hétmillió forintnyi adózatlan cigaretta volt nála, amikor a pénzügyőrök felfigyeltek rá, megpróbált meglépni...","id":"20250324_cigaretta-nav-csempesz-eperjeske","image":"https://img.hvg.hu/Img/ffdb5e3a-e632-4abc-b367-3d9b3bb5573b/9bd6373b-3a0f-40fd-8a55-074a1defe027.jpg","index":0,"item":"c3c6e4d4-5fb0-4f88-8b14-8f382d4dd774","keywords":null,"link":"/itthon/20250324_cigaretta-nav-csempesz-eperjeske","timestamp":"2025. március. 24. 08:44","title":"3000 doboz zárjegy nélküli cigarettával próbált meg meglépni a NAV-osok elől az eperjeskei sofőr","trackingCode":"RELATED","c_isbrandchannel":false,"c_isbrandcontent":false,"c_isbrandstory":false,"c_isbrandcontentorbrandstory":false,"c_isbranded":false,"c_ishvg360article":false,"c_partnername":null,"c_partnerlogo":"00000000-0000-0000-0000-000000000000","c_partnertag":null},{"available":true,"c_guid":"05bca4ff-7969-403d-9cde-f2dd224ba15c","c_author":"HVG","category":"elet","description":"A férfi után 17 órán át kutattak, de nem élte túl a balesetet.","shortLead":"A férfi után 17 órán át kutattak, de nem élte túl a balesetet.","id":"20250325_del-korea-szoul-viznyelo-motoros-zuhanas-video","image":"https://img.hvg.hu/Img/ffdb5e3a-e632-4abc-b367-3d9b3bb5573b/05bca4ff-7969-403d-9cde-f2dd224ba15c.jpg","index":0,"item":"4180cc13-53c7-467b-a497-55c5cf3a845f","keywords":null,"link":"/elet/20250325_del-korea-szoul-viznyelo-motoros-zuhanas-video","timestamp":"2025. március. 25. 11:20","title":"Elnyelt a föld egy motorost, amikor megnyílt alatta az úttest Szöulban – videó","trackingCode":"RELATED","c_isbrandchannel":false,"c_isbrandcontent":false,"c_isbrandstory":false,"c_isbrandcontentorbrandstory":false,"c_isbranded":false,"c_ishvg360article":false,"c_partnername":null,"c_partnerlogo":"00000000-0000-0000-0000-000000000000","c_partnertag":null},{"available":true,"c_guid":"b626b75e-c9fb-4df5-9c88-a6e266b73a37","c_author":"HVG","category":"kkv","description":"A próbaüzem már tavaly elkezdődött.","shortLead":"A próbaüzem már tavaly elkezdődött.","id":"20250325_Szeptember-vegen-indulhat-a-sorozatgyartas-a-debreceni-BMW-gyarban","image":"https://img.hvg.hu/Img/ffdb5e3a-e632-4abc-b367-3d9b3bb5573b/b626b75e-c9fb-4df5-9c88-a6e266b73a37.jpg","index":0,"item":"1289ce08-b222-494e-b7dd-0230ab9db78b","keywords":null,"link":"/kkv/20250325_Szeptember-vegen-indulhat-a-sorozatgyartas-a-debreceni-BMW-gyarban","timestamp":"2025. március. 25. 15:03","title":"Szeptember végén indulhat a sorozatgyártás a debreceni BMW-gyárban","trackingCode":"RELATED","c_isbrandchannel":false,"c_isbrandcontent":false,"c_isbrandstory":false,"c_isbrandcontentorbrandstory":false,"c_isbranded":false,"c_ishvg360article":false,"c_partnername":null,"c_partnerlogo":"00000000-0000-0000-0000-000000000000","c_partnertag":null},{"available":true,"c_guid":"9f7b3774-8883-4adf-b83c-4a167987b661","c_author":"hvg.hu","category":"itthon","description":"A későbbi ellenzéki politikus korábban többször is sikertelenül próbálta magát felvetetni a kormányba, de tavaly tavasszal az is felmerült benne, hogy főpolgármester-jelöltként ráindul Karácsony Gergelyre, amiről állítólag Puzsér Róbert és Zaránd Péter beszélték le.","shortLead":"A későbbi ellenzéki politikus korábban többször is sikertelenül próbálta magát felvetetni a kormányba, de tavaly...","id":"20250325_Direkt36-magyar-peter-ner-politikai-ambiciok-onallosag-konfrontativ-stilus","image":"https://img.hvg.hu/Img/ffdb5e3a-e632-4abc-b367-3d9b3bb5573b/9f7b3774-8883-4adf-b83c-4a167987b661.jpg","index":0,"item":"b419ee03-a598-4fad-bba6-04deeb9efa30","keywords":null,"link":"/itthon/20250325_Direkt36-magyar-peter-ner-politikai-ambiciok-onallosag-konfrontativ-stilus","timestamp":"2025. március. 25. 08:14","title":"Direkt36: Magyar Péter a konfrontatív stílusa és a túlzott önállósága miatt sodródott a NER partvonalára","trackingCode":"RELATED","c_isbrandchannel":false,"c_isbrandcontent":false,"c_isbrandstory":false,"c_isbrandcontentorbrandstory":false,"c_isbranded":false,"c_ishvg360article":false,"c_partnername":null,"c_partnerlogo":"00000000-0000-0000-0000-000000000000","c_partnertag":null},{"available":true,"c_guid":"4c77700c-fda4-4e74-a83e-0b38d3a8b3f9","c_author":"hvg.hu","category":"vilag","description":"A hiba Michael Waltz nemzetbiztonsági tanácsadó állásába kerülhet, mivel ő volt az, aki véletlenül meghívta a „húszi csoportba” a lap főszerkesztőjét.","shortLead":"A hiba Michael Waltz nemzetbiztonsági tanácsadó állásába kerülhet, mivel ő volt az, aki véletlenül meghívta a „húszi...","id":"20250325_trump-hegseth-atlantic-haditervek-reakciok","image":"https://img.hvg.hu/Img/ffdb5e3a-e632-4abc-b367-3d9b3bb5573b/4c77700c-fda4-4e74-a83e-0b38d3a8b3f9.jpg","index":0,"item":"013fc44f-787b-437b-bef7-7276d9fdc8cb","keywords":null,"link":"/vilag/20250325_trump-hegseth-atlantic-haditervek-reakciok","timestamp":"2025. március. 25. 06:12","title":"Trump és Musk viccelődtek, Hegseth idegesen tagad – így reagáltak amerikai vezetők az Atlanticnek kiszivárogtatott tervekre","trackingCode":"RELATED","c_isbrandchannel":false,"c_isbrandcontent":false,"c_isbrandstory":false,"c_isbrandcontentorbrandstory":false,"c_isbranded":false,"c_ishvg360article":false,"c_partnername":null,"c_partnerlogo":"00000000-0000-0000-0000-000000000000","c_partnertag":null},{"available":true,"c_guid":"0149b2bc-e3cc-494f-b0ae-ca2143514257","c_author":"HVG","category":"gazdasag","description":"A venezuelai olajat vásárló országokra csap le Donald Trump, Kínát érintheti legkeményebben a lépés.","shortLead":"A venezuelai olajat vásárló országokra csap le Donald Trump, Kínát érintheti legkeményebben a lépés.","id":"20250324_trump-vam-venezuela-kina-olaj","image":"https://img.hvg.hu/Img/ffdb5e3a-e632-4abc-b367-3d9b3bb5573b/0149b2bc-e3cc-494f-b0ae-ca2143514257.jpg","index":0,"item":"d6e5d2e6-29f9-46e4-be40-a5521746e236","keywords":null,"link":"/gazdasag/20250324_trump-vam-venezuela-kina-olaj","timestamp":"2025. március. 24. 17:29","title":"Trump bejelentette az újabb vámot, ami sokaknak fájhat","trackingCode":"RELATED","c_isbrandchannel":false,"c_isbrandcontent":false,"c_isbrandstory":false,"c_isbrandcontentorbrandstory":false,"c_isbranded":false,"c_ishvg360article":false,"c_partnername":null,"c_partnerlogo":"00000000-0000-0000-0000-000000000000","c_partnertag":null},{"available":true,"c_guid":"7d08621b-0682-4afd-8802-a544f39a0915","c_author":"HVG","category":"kkv","description":"Nagy Mártonnal egyeztetett a szövetség az új kormányrendeletről.","shortLead":"Nagy Mártonnal egyeztetett a szövetség az új kormányrendeletről.","id":"20250325_Bankszovetseg-Nagy-Marton-uj-ATM-ek-telepitese-Revolut-bankautomatak","image":"https://img.hvg.hu/Img/ffdb5e3a-e632-4abc-b367-3d9b3bb5573b/7d08621b-0682-4afd-8802-a544f39a0915.jpg","index":0,"item":"03a6719f-004e-422c-a63e-83f84888a515","keywords":null,"link":"/kkv/20250325_Bankszovetseg-Nagy-Marton-uj-ATM-ek-telepitese-Revolut-bankautomatak","timestamp":"2025. március. 25. 11:27","title":"Elárulta a Bankszövetség, hová telepíthetnek első körben új ATM-eket, és még a Revolutnak is beszóltak","trackingCode":"RELATED","c_isbrandchannel":false,"c_isbrandcontent":false,"c_isbrandstory":false,"c_isbrandcontentorbrandstory":false,"c_isbranded":false,"c_ishvg360article":false,"c_partnername":null,"c_partnerlogo":"00000000-0000-0000-0000-000000000000","c_partnertag":null},{"available":true,"c_guid":"1a3ae479-bf32-4d60-bf13-a9e23e242726","c_author":"Lengyel Tibor","category":"itthon","description":"Az újpesti mellett az orosházi vereség jelzi, hogy hiába „függetleníti” jelöltjeit a kormánypárt, a fontos vidéki bázis gyengül.","shortLead":"Az újpesti mellett az orosházi vereség jelzi, hogy hiába „függetleníti” jelöltjeit a kormánypárt, a fontos vidéki bázis...","id":"20250324_Oroshaza-Ujpest-idokozi-valasztas-Fidesz-gyozelem-vereseg-Tisza-eredmeny-kilatasok-2026-ebx","image":"https://img.hvg.hu/Img/ffdb5e3a-e632-4abc-b367-3d9b3bb5573b/1a3ae479-bf32-4d60-bf13-a9e23e242726.jpg","index":0,"item":"4ad2ad44-4f3d-438a-bf26-a1db82f1ca03","keywords":null,"link":"/itthon/20250324_Oroshaza-Ujpest-idokozi-valasztas-Fidesz-gyozelem-vereseg-Tisza-eredmeny-kilatasok-2026-ebx","timestamp":"2025. március. 24. 16:30","title":"Kétszer fogott padlót most a Fidesz, de az egyik csapás sokkal fájdalmasabb","trackingCode":"RELATED","c_isbrandchannel":false,"c_isbrandcontent":false,"c_isbrandstory":false,"c_isbrandcontentorbrandstory":false,"c_isbranded":false,"c_ishvg360article":false,"c_partnername":null,"c_partnerlogo":"00000000-0000-0000-0000-000000000000","c_partnertag":null}]
2022 januárjától kamatstop védi a változó kamatozású lakáshiteleket a kamatemelkedéstől. Ugyan a piaci hozamkörnyezet érdemben javult, a kormány meghosszabbította az intézkedést 2025. június végéig.
Mi is az a kamatstop? Már szinte a feledés homályába veszett 2022 kezdete, ugyanis ezen időponttól kezdve a lakossági jelzáloghitelek az extrém kamatemelkedéstől védve vannak. Jelenleg az éven belül változó kamatozású és az 5 éves kamatfixálással rendelkező lakossági jelzáloghiteleket védi az intézkedés. (Korábban a változó kamatozású vállalkozói kölcsönöket is védte a kamatstop.)
Mintegy 291 ezer család, összesen nagyságrendileg 1220 milliárd forint jelzáloghitel érintett. Az újabb hosszabbítással a kormány számításai szerint nagyságrendileg 20 milliárd forint marad a lakosság zsebében.
A jegybank számításai alapján az érintett adósok mintegy 5 százalékának okozott volna gondot az intézkedés kivezetése, ami nem jelentett volna rendszerszintű kockázatot. Az más kérdés, hogy az érintett 14 ezer család számára mit is jelentett volna a probléma.
Olykor több mint 14%-os kamatcsökkenést jelentett a kamatstop
A kamatstop lakosságra gyakorolt hatását érdemes egy példán keresztül megnézni. A példában a család 2022.01.01-én rendelkezett egy három havonta változó kamatozású lakáshitellel. A kamat mértéke az alapszabályok alapján mindig a 3 hónapos BUBOR értékének megfelelően módosulna, de a kérdéses referenciaértéket 2,02%-on fixálja a kamatstop. Ha az adósnak a 3 havi BUBOR – ezt tekinthetjük az adott hitel referenciamutatójának – értékén felül fix 3,5% kamatfelárat kell fizetni, akkor a kölcsön kamata az érintett időszakban fixen 5,52%.
Bankmonitor
Az elmúlt időszakban igen magas pénzpiaci hozamokat láthattunk, a 3 hónapos BUBOR értéke 2023 nyarán elérte a 16,3%-ot, abban az időszakban a kérdéses kölcsön kamata 19,8% lett volna. Vagyis a kamatstop 14,28 százalékponttal mérsékelte a példában szereplő hitel kamatát.
De még jelenleg is mintegy 4,31 százalékponttal lenne magasabb az kérdéses kölcsön kamata a védelem nélkül.
Természetesen a havi teher, a törlesztőrészlet alakulása is nagyon lényeges. Az előbbi példánál maradva tételezzük fel, hogy az érintett kölcsönből 2022 januárjában a fennálló tartozás 6 millió forint volt, a hátralévő futamidő pedig 8 év. A kamatstop már biztosnak tűnő 3,5 éve alatt, azaz 2022. január elsejétől 2025. június 30-ig havi 77 454 forintot kellett fizetnie a családnak. Azt követően az aktuális BUBOR alapján átárazódna a kölcsön. A jövőbeni értékről nincs információ, ezért a Bankmonitor szakértői az aktuális állapotot fixálták, azaz abból indultak ki, hogy a futamidő hátralévő részére a kamat 9,83% lenne. Ezzel a kamattal a törlesztőrészlet 84 971 forintra nőne. A teljes visszafizetés 2022. január elsejétől 2029 decemberéig, azaz a kölcsön lejáratáig 7 841 490 forint lenne.
Bankmonitor
Kamatstop nélkül a kamat érdemben magasabb pályát írna le, nem meglepő módon a havi törlesztő is jóval magasabb utat járt volna be. A csúcson, 2023. áprilisa és júniusa között a havi fizetnivaló 121 669 forint lett volna.
Talán meglepő, de a kamatstop végeztével, 2025 júliusától is magasabb, 94 301 forint lett volna a törlesztőrészlet. Ez annak köszönhető, hogy a tőketartozás a magasabb kamat miatt lassabban csökken és így a kamatstop végén nagyobb tartozás alapján kellett volna a havi fizetnivalót megállapítani. Kamatstop nélkül összességében 9 388 860 forintot kellet volna a hitelre kifizetni.
A kamatstop miatt a példában szereplő ügyfél 1,5 millió forintot spórol, azaz 19,73 százalékkal mérséklődik a teljes visszafizetés.
Mi a probléma a kamatstoppal?
Az előnyök mellett alapvetően két gond is felmerül a kamatstoppal kapcsolatban.
Az intézkedés gyakorlatilag a banki bevételt, nyereséget csökkenti, hiszen a pénzintézet nem szedheti be az elmarad kamatokat. Ez önmagában még nem is lenne gond, de a bankok jó eséllyel más formában, más ügyfelektől beszedik az elmaradt hasznot, vagyis egyéb díjak, költségek emelkedhetnek.
Alapvetően alacsony a magyarok pénzügyi edukációja, tudatossága, a kamatstop intézménye pedig erre ráerősít. Gyakorlatilag azokat az adósokat, akik éppen olcsó, de kockázatos hitelt választottak az állam megvédi saját döntésük következményétől. Hiszen a kamatkockázatot átterhelik a bankokra. Ezek az emberek miért döntenének másképp a jövőben, joggal gondolhatnák, hogy a jótékony állam később is megmenti őket. Ugyanakkor a tudatosan drágább, de biztonságosabb hitelt választók felé sem fair ez a lépés, hiszen ők a magasabb kamatért cserébe gyakorlatilag nem kaptak semmit. Az olcsóbb kölcsönökben rejlő kamatkockázatot ugyanis az állam mérsékelte.